热点品种分析
一、商品指数
基本面:美联储博斯蒂克:通货膨胀过高，必须控制。美联储卡什卡利:如果核心是核心CPI利率不能停止在4.5%或4.75%。美联储公布了8-9月贴现率会议纪要，一些美联储理事倾向于小幅或大幅提高贴现率。
欧洲央行管委会维勒鲁瓦：在存款利率达到2%后，欧洲央行将放缓加息。欧洲央行副行长金多斯：2023年欧元区通胀将开始放缓，预计未来几个月汇率将企稳。
美国国务院：美国认为乌克兰冲突将在谈判桌上结束。乌克兰总统泽连斯基：普京没有谈判“空间”。
惠宇预计，美国经济将在2023年第二季度进入真正的衰退，但历史标准相对温和，美国消费者的强劲势头将得到缓解。
操作建议:美联储加息周期启动后，全球流动性流回美国，动摇了商品牛市的基础，更多品种的月线已经有牛转熊的信号。前期持续下跌的黑色化工品种近几天下跌放缓，但没有逆转。夜间原油下跌，能源板块出现轮动迹象。商品指数接近震荡区间下缘支撑，目前尚未变化。如果出现空头板块轮动，建议继续观察空头能否趁热打铁，摆脱震荡格局。但是如果轮换不起来，就要谨防再次洗盘。这个位置追空有一定的风险，保守建议先转化为高抛低吸短期考虑。
二、股指期货
基本面概述：10月19日(周三)，中国上证综指收盘下跌36.58点，跌幅:1.19%，报3044.38点；10月19日(周三)，中国深证成指收盘下跌160.46点，跌幅:1.43%，报11027.24点；10月19日(周三)，中国沪深300指数收盘下跌61.73点，跌幅:1.61%，报3776.53点；10月19日(周三)，中国创业板指数收盘下跌20.97点，跌幅:0.86%，报2425.96点；10月19日(周三)，中国科技创新50指数收盘下跌10.5点，跌幅:1.09%，报949.50点。
操作建议：大a今日走势不佳，低开盘，延续昨日涨跌节奏，成交量再次萎缩！短期内已经走弱，空头市场有可能追求胜利，整体环境形势偏空。虽然市场上有很多评论，但短期来看，减仓控制风险是中庸之道。
三，原油2212
基本面概述：欧佩克+同意从11月起每天减产200万桶石油。美国9月份，美国CPI年率未季调8.20%，预期值8.10%，前值8.30%；核心CPI年率未季调6.60%，预期值6.50%，前值6.30%。美国计划再释放1000-1500万桶储备石油。
操作建议：在原油供应端减产加息背景下，需求受到抑制的长短交织，全球多国游戏持续，美中期选举即将到来。最近，许多政党呼吁控制能源价格。夜盘原油震荡下跌，但未完全摆脱区间震荡。暂时建议高卖低吸短线，可关注645-680小区间。预测:高冲击
四，铁矿2301
基本面概述：8月份房地产数据继续疲软。节前，央行将首套个人住房公积金贷款利率降低0.15个百分点。铁矿石早期去库已经结束，港口转入小型累库，预计供需将放松。
操作建议：铁矿石接近670的支撑，下跌速度略有放缓，但目前黑色整体震荡仍较弱，空头头寸可能有条件试图突破。本周，建议重点关注铁矿石在660-670范围内支撑的表现。如果能逐渐突破范围支撑，下面的空间可能会打开。如果有反抽，可能需要储存能量。预测：空间冲击
五，螺纹2301
基本面概述：8月份房地产数据继续疲软。10月19日当周，建材产量391.93万吨，周比增长7.75万吨；建材厂库318.14万吨，周比增长4.97万吨；建材社库403.96万吨，周比减少20.64万吨；螺纹下游旺季需求未落地，中期供需预期略宽松。
操作建议:虽然螺纹还没有完全摆脱，但重心在下支撑带附近缓慢下移。这一轮黑色是联动下降，空方有奋斗的条件。如果未来螺纹能逐渐突破3600关口，下面的空间可能会打开。相反，如果延迟，谨防重复。预测市场:空冲击
六，沪铜2211
基本面概述：基本面中性空虚，美联储货币政策紧缩和全球经济衰退预期不利于铜价；海外矿山罢工干扰逐渐缓解，国内电解铜产量恢复，铜供应宽松。
操作建议：沪铜日线连续三阴，上周五已经吃掉了大阳线，这是明显弱化的信号。伦铜移动平均线系统呈空头排列，形态向下转动，随时可能加速下跌。
七，沪镍2211
基本面概述：上海镍在狭窄空间僵持两周，保持横向盘整状态，金属板块整体上行疲软，上海镍盘整预计下行。
操作建议：供需中性薄弱，镍整体供应有所改善。9月份，全国硫酸镍产量为4.15万吨，电池级硫酸镍再次大幅增长。预计10月份利润良好时产量将继续增长。
八，黄金2212
基本面概述：宏观方面偏空，美国9月份CPI数据记录8.2%，高于预期的8.1%，这使得市场对美联储将继续大幅加息的预期再次恢复，11月再次加息75个基点的概率增加。
操作建议:内盘黄金波动低迷，抗跌能力明显。由于强势美元，外盘黄金中长期保持空头走势。黄金内外盘的分化导致上海黄金在操作上被动，空头头寸难以看到利润。
九，甲醇2301
基本面概述：供需空，近期设备开工率大幅上升，新设备投产，甲醇产量迅速恢复，需求端跟不上，整体供需趋于宽松，库存大幅上升。
操作建议：甲醇仍在9月26日早期低点附近波动，昨天关闭十字星，今天关闭锤线，弱反弹的可能性更大，即使反弹，力度也不会太强，不会改变中期仍将下降的局面。
十，沥青2212
基本面概述：供需中立，沥青产量和终端消费均回升，10月份产量将达到年内高位，目前正处于沥青消费旺季，叠加库存低，季节性支撑强。
操作建议：原油持续下跌，减产后涨幅回落。可见需求疲软，价格有望进一步下跌，这也导致沥青成本支撑减弱，价格走势将跟随油价下跌。
十一，PTA2301
基本面概述：供需变化不大，供需稳定。目前，主要影响因素集中在成本方面。PX价格坚挺，供应紧张，支撑，PTA价格。
操作建议：PTA从日线区间震荡的中轴位置向下走，油价下跌对于油价的下跌PTA这是一个不利的影响。横向冲击已经持续了三个多月，没有打破平衡，在突破之前保持区间战略反应。
十三，焦炭2301
基本面概述：供需博弈较大。山西部分地区生产限制较大，幅度在30-40%左右。供应明显萎缩，钢厂利润为负，焦炭采购热情下降，成本端支撑较强。
操作建议：焦炭已从早期流畅性上升转向流畅性下降。螺纹钢的技术形式是一种相对较大的下降中继结构。迟早会跌破3600。焦炭空单耐心持有。
十四，PP2301
基本面概述：供需空缺，国内塑料建设恢复，11月份聚烯烃维护计划仍很少，产量预期进一步增加，需求预计难以显著改善，供需将继续恶化。
操作建议：PP8月中旬，价格已接近7500一线的强力支撑，在油价走弱的情况下，PP最终破位的可能性很大，一旦破新低下方暂时没有支撑，跌幅空间就会增大。
