阐发师Tom McClellan以为，猜测恒久美债利率的走势并不必要创建庞大的计量模子，思量GDP增长、赋闲率等一系列经济数据。
必要做的仅仅是视察原油价格，并等候3周。
McClellan比力前移3周(现实为16个生意业务日)的近月原油期货代价和美债利率指数(TYX)走势来展现两者之间的干系。
原油代价从76美元至42美元的大跌已经在美债利率上出现相应的走势。油价表现，美债利率大概进一步下跌(美债代价上涨)。抱负环境下，底部或形成于1月17日。假设油价确实出现趋势反转(代价突破降落趋势线)，则美债利率大概出现相应的上涨。
从更长周期的汗青走势来看，两者之间的干系也建立。
值得留意的是，每隔一段时间这一干系会出现失效，两者相干性被冲破。别的，滞后周期也大概有所差别，16个生意业务日实用于当前的走势，但是在已往也出现过11个生意业务日以及20余生意业务日的滞后周期。
综上，McClellan通过原油和美债利率的干系指出，美债利率大概在本周继承走低，接着反弹并突破降落趋势线。
（文章泉源：图表家）
